Was kostet die Gründung einer Prop Firm? Ein realistisches Budget

Es hilft, Kosten nach ihrem Verhalten zu ordnen, nicht nach Anbieter.

• Einmalige Einrichtungskosten. Firmengründung, juristische Texte und Einrichtungsgebühren der Plattform. Diese zahlen Sie, bevor Sie eine einzige Challenge verkaufen.
• Feste monatliche Kosten. Plattformlizenz, Hosting und CRM. Diese zahlen Sie, ob Sie zehn oder zehntausend Challenges verkaufen.
• Kosten pro Trader. Futures-Datengebühren pro aktivem Konto und KYC pro Verifizierung. Sie wachsen mit Ihrer Traderzahl.
• Zahlungskosten. Bearbeitungsgebühren und die Rolling Reserve. Sie gehen von Ihrem Umsatz ab, und die Reserve hält einen Teil Ihres Geldes monatelang zurück.
• Marketing. Marke, Website, Content, Community und bezahlte Anzeigen. Diesen Posten lassen Gründer am häufigsten in der Tabelle weg.

Halten Sie diese fünf Gruppen in Ihrem Plan getrennt. Eine Firma kann sich hohe Fixkosten leisten, wenn ihre Kosten pro Trader niedrig sind, und umgekehrt.

Bevor ein Anbieter mit Ihnen abschließt, brauchen Sie ein Unternehmen, ein Bankkonto und Ihre Bedingungen.

Das Unternehmen

Viele Gründer, die an den Golfraum und an internationale Trader verkaufen, gründen in den VAE. Ein Unternehmen in einer Freihandelszone der VAE kostet im ersten Jahr $3,513 bis $6,807. Ein DMCC-Unternehmen in einer größeren und bekannteren Freihandelszone kostet im ersten Jahr $9,530 bis $13,615. Wir vergleichen beide in unserem Leitfaden zur Gründung einer Prop Firm in den VAE.

Andere Gründer nutzen ein Unternehmen in ihrem Heimatmarkt. Das kann mehr oder weniger kosten, aber die Fragen sind überall gleich: Können Sie ein Geschäftskonto eröffnen, akzeptieren Zahlungsdienstleister eine Prop Firm aus dieser Jurisdiktion, und welche Steuern fallen an?

Bedingungen und Richtlinien

Sie brauchen Nutzungsbedingungen, einen Risikohinweis, eine Erstattungsrichtlinie, eine Datenschutzerklärung, eine Richtlinie zu KYC und Geldwäscheprävention sowie eine Liste gesperrter Länder. Lassen Sie diese von einem Anwalt erstellen, kostet das einmalig $3,000 bis $10,000. Planen Sie auch eine jährliche Prüfung ein, denn Ihre Regeln und Märkte werden sich ändern.

Die Plattform ist das Produkt, das Ihre Trader jeden Tag nutzen. Hier liegen auch die größten Preisspannen, sie verdient also die meiste Aufmerksamkeit. Unsere Leitfäden zum Tech-Stack behandeln jede Option ausführlicher.

CFD-Plattformen

Für eine CFD-Firma sind das die wichtigsten Wege und ihre aktuellen Preise.

• Match-Trader. Der White-Label-Plan Basic kostet $2,500 pro Monat. Der Plan Turnkey mit CRM kostet $4,000 pro Monat. Siehe unseren Leitfaden zu Match-Trader.
• TradeLocker. Der Plan Prop Starter kostet $3,000 pro Monat. Siehe unseren Leitfaden zu TradeLocker.
• cTrader. Wir haben keine öffentliche Preisliste gefunden. Geschätzt $3,000 bis $31,000 für die Einrichtung und geschätzt $2,000 bis $5,000 pro Monat. Siehe unseren Leitfaden zu cTrader.
• DXtrade. Geschätzt $10,000 für die Einrichtung, dann $5,000 pro Monat. Siehe unseren Leitfaden zu DXtrade.
• Plattform mit Hosting im Paket. Manche Anbieter verkaufen Trading-Plattform und Hosting als ein Paket, für $2,500 bis $5,000 pro Monat.

MetaTrader 5

MT5 ist die Plattform, die viele Trader kennen, aber am schwersten zu budgetieren. MetaQuotes genehmigte ab Oktober 2022 keine neuen MT4 und MT5 White Labels mehr. Im Februar 2024 zwang MetaQuotes Broker, die MT5 als Grey Label an Prop Firms weitergaben, diese Firmen abzuschalten, beginnend mit Blackbull Markets und Funding Pips, mit besonderem Blick auf US-Kunden. MT5 erfordert heute in der Regel eine eigene Direktlizenz der Firma, und US-Kunden sind eingeschränkt.

Wenn Sie trotzdem MT5 wollen, gibt es zwei geschätzte Wege. Eine vollständige Serverlizenz kostet geschätzt $10,000 bis $20,000 pro Monat. Der Zugang über einen Lizenzinhaber kostet geschätzt $5,000 bis $15,000 für die Einrichtung und geschätzt $1,000 bis $5,000 pro Monat. Fragen Sie jeden Anbieter schriftlich, wie Ihr Zugang lizenziert ist und was mit Ihren Tradern passiert, wenn er endet. Unser Leitfaden zu MT5 listet die Fragen auf.

All-in-one White Labels

Manche Anbieter verkaufen Plattform, CRM, Dashboard und Risk Engine als ein White Label Paket. Die Einrichtung kostet $2,749 bis $3,000, und statt einer hohen Monatsgebühr behält der Anbieter je nach Modell 50% bis 70% des Challenge-Umsatzes. Die veröffentlichten Bedingungen unterscheiden sich: Manche Anbieter nehmen die Hälfte des Nettoumsatzes, andere zahlen der Firma einen kleineren Anteil am Bruttoumsatz und tragen die Rewards selbst.

Das ist oft der schnellste und günstigste Weg zum Start. Der Haken zeigt sich später. Eine Umsatzbeteiligung wächst mit jeder verkauften Challenge, sodass eine feste Monatsgebühr bei stabilen Verkäufen günstiger sein kann. Rechnen Sie beides mit dem Umsatz durch, den Sie im zweiten Jahr erwarten, nicht nur im ersten Monat.

Futures-Plattformen

Futures-Firmen zahlen anders. Der Großteil der Kosten fällt pro aktivem Konto und Monat an, wächst also mit Ihrer Traderzahl, statt eine feste Pauschale zu sein.

• Marktdaten und Börsengebühren: geschätzt $4.65 bis $41 pro aktivem Konto und Monat.
• Rithmic: geschätzt $10 bis $25 pro aktivem Konto und Monat.
• Tradovate: geschätzt $5 bis $25 pro aktivem Konto und Monat.
• NinjaTrader: geschätzt $5 bis $25 pro aktivem Konto und Monat.
• ProjectX: geschätzt $5 bis $25 pro aktivem Konto und Monat. ProjectX hat nie Preise veröffentlicht, und laut Branchenberichten ging der Vertrieb im November 2025 im Rahmen einer Exklusivvereinbarung mit Topstep an eine einzige Firma. Prüfen Sie, ob es für Sie verfügbar ist, bevor Sie damit planen.

Das Modell pro Konto ist zum Start freundlich, weil Sie bei wenigen Tradern wenig zahlen. Bei Wachstum braucht es Aufmerksamkeit. Unser Leitfaden zu Futures-Plattformen erklärt, wie sich Daten- und Plattformgebühren addieren.

Das CRM verkauft Challenges, verfolgt jeden Trader durch jede Phase und löst Zertifikate und Rewards aus. Ein eigenständiges Prop-Firm-CRM, nicht im Paket mit einer Plattform, kostet je nach Umfang $840 bis $3,000 pro Monat.

Enthält Ihr Plattformplan bereits ein CRM, wie der Plan Turnkey von Match-Trader, brauchen Sie womöglich kein zweites. Prüfen Sie, was das enthaltene CRM kann und was nicht, bevor Sie den Posten aus Ihrem Budget streichen. Unser Leitfaden zum CRM listet die Fragen auf.

Sie müssen wissen, wen Sie bezahlen, bevor Sie Rewards senden. KYC Anbieter berechnen pro Verifizierung. Der Plan Basic von Sumsub kostet $1.35 pro Verifizierung. Der Plan Essential von Veriff kostet $0.80 pro Verifizierung. Prüfen Sie bei jedem Plan auch ein monatliches Minimum, lesen Sie also die Planbedingungen, nicht nur den Preis pro Prüfung.

Viele Firmen prüfen die Identität, bevor ein Funded Account vergeben wird, statt beim Kauf. Das hält den Checkout kurz, und Sie zahlen nur für die Verifizierung von Tradern, die bestanden haben. Ihre KYC-Rechnung folgt damit Ihrer Bestehensquote, nicht Ihren Verkäufen. Siehe unseren Leitfaden zu KYC.

Zahlungskosten werden leicht unterschätzt, weil sie nicht als Rechnung auftauchen. Sie gehen von Ihrem Umsatz ab, bevor er bei Ihnen ankommt.

Karten

Kartenabwickler stufen Prop Firms oft als Hochrisiko ein. Hochrisiko-Kartenabwicklung kostet 3% bis 8% pro Transaktion. Abwickler halten außerdem eine Rolling Reserve von 5% bis 20% des Kartenumsatzes zurück, für 90 bis 180 Tage.

Die Reserve ist weiter Ihr Geld, aber Sie können es nicht ausgeben. In den ersten Monaten ist ein Teil jedes Kartenverkaufs gebunden, während Ihre Fixkosten weiterlaufen. An diesem Posten scheitern die meisten Erstgründer.

Chargebacks

Ein Trader, der eine Challenge nicht besteht, kann die Zahlung bei seiner Bank anfechten. Jeder Chargeback kostet Sie den Verkauf und eine Gebühr, und Kartennetzwerke beobachten die Quote der Anfechtungen jedes Händlers. Visa hat zum Beispiel seine Programme für Betrug und Anfechtungen ab 1 April 2025 im Visa Acquirer Monitoring Program zusammengeführt. Ein Abwickler kann ein Konto schließen, das seine Grenzwerte überschreitet, und das ist weit teurer als jede Gebühr.

Zeigen Sie Ihre Regeln vor dem Kauf, dokumentieren Sie, dass der Trader Ihre Bedingungen akzeptiert hat, nutzen Sie eine Abrechnungsbezeichnung, die Trader wiedererkennen, und beantworten Sie jede Anfechtung mit Belegen.

Krypto

Krypto-Abwicklung kostet 0.4% bis 2% pro Transaktion. Eine Krypto-Überweisung kann keine Bank rückgängig machen, was das Chargeback-Risiko bei diesen Verkäufen beseitigt. Nicht jeder Trader zahlt in Krypto, daher bieten die meisten Firmen beides an. Unser Leitfaden zu Zahlungen zeigt, wie Firmen beides kombinieren.

Eine Firma mit funktionierender Plattform und ohne Käufer verliert trotzdem Geld. Marketing umfasst Markenidentität, Website, Launch-Kampagne, Social Media, Community, E-Mail und bezahlte Anzeigen.

Werbebudget

Das Werbebudget zahlt die Firma direkt an die Werbeplattformen, und es ist der flexibelste Posten im Budget. Planen Sie ein, dass für Finanzanzeigen zusätzliche Regeln gelten. Google erlaubt Anzeigen für CFDs und Rolling Spot Forex nur in ausgewählten Ländern und nur von lizenzierten, freigegebenen Anbietern, und Meta führt den Handel mit Differenzkontrakten als verbotenes Finanzprodukt. Eine Prop Firm muss ihre Anzeigen mit Sorgfalt schreiben. Lesen Sie, wie Prop Firms werben, wenn Google und Meta ihre Anzeigen einschränken, bevor Sie ein Budget festlegen.

Das Marketing betreiben

Sie können ein Team einstellen, eine Agentur beauftragen oder die Arbeit aufteilen. Wenn Sie mit uns arbeiten, kostet unser Plan Launch $2,750 bis $4,200 pro Monat, unser Plan Growth $7,500 bis $11,450 pro Monat, und unser Plan Full Scale, in dem wir die ganze Firma starten, von Kontomodellen über Zahlungen, KYC und Infrastruktur bis zum gesamten Marketing, kostet $19,900 pro Monat. Kosten für Drittanbieter wie Plattformlizenzen, CRM, Zahlungsabwicklung, KYC, Hosting und Werbebudget zahlt die Firma direkt. Unsere Preisseite erklärt, was jeder Plan abdeckt, und Agentur oder Inhouse-Team vergleicht die Optionen.

So summieren sich die Posten für ein gängiges Setup: eine CFD-Firma mit einem Unternehmen in einer Freihandelszone der VAE, dem Plan Turnkey von Match-Trader, Sumsub für KYC sowie Karten- und Krypto-Zahlungen. Da jeder Preis live ist, beschreiben wir die Rechnung in Worten. Unser Rechner übernimmt die Summen für Sie.

Vor dem Start

Rechnen Sie $3,513 bis $6,807 für das Unternehmen und $3,000 bis $10,000 für Bedingungen und Richtlinien. Prüfen Sie dann, wann jeder Anbieter mit der Abrechnung beginnt. Rechnet Ihre Plattform ab der Einrichtung ab statt ab Ihrem ersten Verkauf, zählt jeder Monat für Einrichtung und Tests als Monat der Plattformgebühr.

Jeden Monat

Rechnen Sie $4,000 pro Monat für Plattform und CRM. Ein separater CRM-Posten entfällt in diesem Beispiel, weil der Plan Turnkey eines enthält. Wählen Sie stattdessen Match-Trader Basic, rechnen Sie $2,500 pro Monat und $840 bis $3,000 pro Monat.

Pro Trader

Multiplizieren Sie $1.35 pro Verifizierung mit der Zahl der Trader, die Sie pro Monat verifizieren wollen. Hat der Plan ein monatliches Minimum, nehmen Sie den höheren Wert.

Vom Umsatz

Ziehen Sie 3% bis 8% Ihrer Kartenverkäufe als Gebühren ab und 0.4% bis 2% Ihrer Krypto-Verkäufe. Legen Sie dann 5% bis 20% der Kartenverkäufe als Reserve beiseite, die Sie 90 bis 180 Tage nicht sehen.

Marketing

Rechnen Sie Ihre Marketingkosten und Ihr geplantes Werbebudget dazu.

Die Futures-Variante

Für eine Futures-Firma ersetzen Sie den Posten der CFD-Plattform durch die Posten pro Konto. Rechnen Sie $4.65 bis $41 pro aktivem Konto und Monat zur gewählten Plattformgebühr, etwa $5 bis $25 pro aktivem Konto und Monat oder $10 bis $25 pro aktivem Konto und Monat, und multiplizieren Sie mit der Zahl der aktiven Konten, die Sie pro Monat erwarten.

Die Summe ist nicht der Betrag, den Sie auf dem Konto brauchen. Planen Sie einen Puffer ein, der Fixkosten und Marketing für die Monate vor den ersten Umsätzen deckt, plus das in der Reserve gebundene Geld.

Unserer Erfahrung nach scheitern Startbudgets selten an einem falschen Preis. Sie scheitern an Zeit und Liquidität.

• Das Underwriting für Zahlungen dauert länger als geplant. Jede Woche ohne Abwickler ist eine Woche mit Fixkosten und ohne Verkäufe. Bewerben Sie sich früh und bei mehr als einem Anbieter.
• Die Reserve fehlt in der Liquiditätsplanung. Die Gebühren werden eingeplant. Das monatelang zurückgehaltene Geld oft nicht.
• Die Plattform wechselt nach dem Start. Trader auf eine neue Plattform umzuziehen bedeutet neue Einrichtungsgebühren, eine neue Integration und verlorenes Vertrauen. Die MT5-Ereignisse von 2024 haben gezeigt, wie schnell Zugang wegfallen kann.
• Regeln werden geschrieben, bevor die Software geprüft ist. Kann Ihre Plattform eine Regel nicht genau wie geschrieben durchsetzen, zahlen Sie für Sonderentwicklung oder schreiben Ihre Bedingungen um, und eine Lücke zwischen beiden führt zu Streit.
• Anzeigen werden abgelehnt. Creatives, die gegen Richtlinien für Finanzanzeigen verstoßen, können abgelehnt und Konten eingeschränkt werden, und die Launch-Kampagne verliert Wochen.
• Rewards werden nicht eingeplant. Die Rewards an Funded Trader gehen vom Umsatz ab. Rechnen Sie Ihre Gewinnbeteiligung und die erwartete Bestehensquote durch, bevor Sie Challenge-Preise festlegen.
• Kosten pro Konto werden nicht verfolgt. Bei einem Futures-Setup kann ein starker Monat einen Posten verdoppeln, den niemand im Blick hatte.

Nichts davon steht in einem Angebot eines Anbieters. Alles davon gehört in den Plan. Unser 90-Tage-Launchplan zeigt, welche Schritte Sie zuerst angehen sollten, damit die langsamen nicht den Rest aufhalten.

Preise ändern sich, und jedes Setup ist anders. Unser Startkosten-Rechner nutzt dieselben Live-Preise wie dieser Leitfaden. Wählen Sie CFD oder Futures, Ihre Plattform, CRM, KYC und Zahlungsabwicklung, und er zeigt Ihre einmaligen, monatlichen und Kosten pro Trader an einem Ort.

Wenn Sie eine zweite Meinung zu Ihrem Budget möchten, fragen Sie ein Audit an. Wir prüfen Ihr Angebot, Ihren Stack und Ihren Launchplan und sagen Ihnen, wohin das Geld unserer Einschätzung nach fließt und was wir zuerst bauen würden.